Épargne réglementée : le Livret A stable à 1,7%, une revalorisation au-dessus de 2% attendue en février 2027

L’épargne réglementée se stabilise en octobre 2026. Le Livret A rapporte 1,7% (défiscalisé), le LEP 2,5% pour les éligibles, le PEL 2% brut avant prélèvements. Les super-livrets bancaires affichent des taux de base moyens de 1,72%, tandis que les comptes à terme de plus de deux ans oscillent autour de 2,90% pour les nouvelles souscriptions.

Depuis le 1er août, le Livret A et le Livret de développement durable et solidaire (LDDS) stagnent à 1,7%. Mais l’arrivée de février 2027 marquera un basculement: une revalorisation au-dessus de 2%, voire jusqu’à 2,4%, est « très probable » selon les analystes. Le Livret d’épargne populaire (LEP), réservé sous conditions de ressources, continue de surpasser ses concurrents avec 2,5% défiscalisé – un écart sensible dans un paysage de rendements modérés.

Le PEL à la croisée des chemins

Ouvrir un Plan épargne logement aujourd’hui verrouille un rendement brut de 2%, garanti pour toute sa durée. Appliquée la flat tax à 31,4%, cette garantie se réduit à 1,40% net – une rémunération stable mais peu attractive face aux alternatives. Un point technique important: cette stabilité ne vaut que pour les nouveaux plans. Quiconque a ouvert un PEL il y a une dizaine d’années à 2,5% continue de percevoir ce taux, inchangé.

Une date à noter: tous les PEL ouverts depuis le 1er mars 2011 atteindront la limite de 15 ans de durée de vie. Les premiers plans souscrits en 2011 approchent donc de leur date de clôture obligatoire. Le taux du PEL ne changera pas avant le 1er janvier 2027. Le Compte épargne logement (CEL), lui, s’en rapproche avec 1,25% depuis août, avant une nouvelle évolution attendue en février.

Livrets bancaires: faible rendement, promotions variables

Les grandes banques serrent les cordons. Leurs livrets ordinaires affichent une moyenne de 0,34% en octobre – quasi stable depuis trois mois. La Caisse d’Épargne oscille entre 0,05% et 0,10%, La Banque Postale à 0,50%, LCL à 0,35%. Ces rendements subissent la flat tax révisée à 31,4% en 2026, qui ramène 0,50% brut à 0,34% net.

Les banques en ligne et fintechs (BoursoBank, BforBank, Distingo Bank, Revolut) ripostent avec des super-livrets affichant 1,72% en taux de base moyen – en légère hausse depuis septembre. Ces taux boostés, attractifs sur le papier, cachent un piège: les rendements « promo » (jusqu’à 5,25% chez Revolut) ne durent que quelques mois – environ 120 jours pour le meilleur taux, avant chute à 2,25%. Après flat tax, ces 5,25% se transforment en 3,60% effectif.

Comptes à terme: horizon 2 ou 5 ans

Bloquer son argent paie davantage. Les comptes à terme de deux ans ou moins offrent 2,38% en moyenne pour les nouvelles ouvertures. Au-delà de deux ans, le rendement grimpe à 2,90% pour les nouveaux dépôts. Sur cinq ans, des offres comme celle de Swaive montent à 3,35%, qui deviennent 2,3% après flat tax.

Tendance générale: depuis plusieurs mois, les taux des comptes à terme glissent lentement vers le bas. Une surveillance mensuelle reste nécessaire pour capturer les meilleures conditions avant qu’elles ne disparaissent.

Assurance vie: exception avec 2,90%

Parmi les placements sans risque, l’assurance vie (fonds en euros) se distingue avec un rendement moyen attendu de 2,90% pour 2026 selon les projections actuelles. Après prélèvements sociaux, ce taux net atteint environ 2,40% – une performance qui retrouve un poids face à la vétusté des livrets bancaires traditionnels.